Raport PlanRadar. Jak due-diligence ESG napędza inwestycje?

Już na samym początku white paper podkreśla, że praktyki ESG to coś więcej niż tylko spełnianie wytycznych regulacyjnych. W rzeczywistości oferują one znaczne korzyści biznesowe. To wyjaśnia, dlaczego już 52 proc. inwestorów private equity wdraża ESG jako strategię zwiększania wartości aktywów, a połowa wdraża politykę inwestycyjną, która obejmuje ESG[1].

Raport powstał w oparciu o istniejące badania wiodących firm konsultingowych, w tym Deloitte. Wyjaśnia on, w jaki sposób należyta staranność w obszarze ESG sprawia, że firmy budowlane zaangażowane w budownictwo niskoemisyjne i rozwój zielonych nieruchomości stają się atrakcyjne dla inwestorów. Według ostatnich szacunków globalne aktywa ESG mają wartość ponad 23 bilionów dolarów[2].

Jednym z kluczowych ustaleń raportu jest to, że właściciele nieruchomości, którzy są skoncentrowani na osiąganiu celów ESG, często doświadczają wyższego zwrotu z inwestycji. Sugerują oni także, że im szybciej cele zrównoważonego rozwoju zostaną osiągnięte, tym szybszy będzie zwrot. W związku z tym coraz większy nacisk kładzie się na integrację strategii ESG z techniczną analizą due diligence aktywów nieruchomościowych w celu uzyskania większych korzyści – w tym oceny obecnego stanu budynku i potencjalnych kosztów napraw oraz zgodności z przepisami budowlanymi.

W raporcie przyznano jednak również, że osiągnięcie tego celu nie jest możliwe z dnia na dzień, ponieważ proces integracji może być bardzo złożony. Zwłaszcza w sytuacji, gdy opiera się on na wiedzy specjalistycznej stron trzecich w zakresie oceny danych, sporządzania raportów i dostosowywania celów. Wiąże się to również ze znacznym kosztem początkowym, który jest generowany m.in. przez opracowanie analiz pokazujących, że procesy i przepisy były prawidłowo przestrzegane dla zapewnienia bezpiecznych i nadających się do zamieszkania budynków. Należy podkreślić, że gromadzenie i raportowanie danych ESG jest wymagające, biorąc pod uwagę szeroki zakres stale pojawiających się norm i przepisów, w połączeniu z prowadzeniem szczegółowych rejestrów dokumentacji projektowej, umów, planów i protokołów łańcuchów dostaw.

Współzałożyciel i dyrektor generalny PlanRadar, Ibrahim Imam, w odniesieniu do white paper mówi tak:

„ESG staje się kluczowym czynnikiem inwestycyjnym. Protokoły inwestycyjne mają obejmować wszystkie ryzyka ESG, strategie łagodzenia skutków, powiązane koszty i założenia zidentyfikowane podczas procesu due diligence. Podmioty z sektora nieruchomości, które poważnie traktują to kryterium korporacyjne i biorą pod uwagę potencjał narzędzi cyfrowych do wspierania bardziej efektywnego zarządzania dokumentacją, nie tylko poprawią swoje zarządzanie, ale także zwiększą wartość społeczną inwestycji i zmniejszą negatywny wpływ na środowisko. To prowadzi do bardzo potrzebnego rynkowi wzrostu zaufania i ochrony przed niestabilnością gospodarczą”.

Maksymalizacja wartości portfela

Raport rzuca również światło na to, w jaki sposób platformy cyfrowe mogą ułatwić integrację danych związanych z ESG z technicznym audytem due-diligence poprzez precyzyjne gromadzenie i raportowanie odpowiednich informacji, które pozwala na dokładne identyfikowanie problemów, niespójności i ryzyka.

Inwestorzy posiadający portfel nieruchomości komercyjnych często opracowują skuteczne strategie zwiększania wartości nieruchomości i efektywności energetycznej poprzez optymalizację kosztów ich utrzymania. Według badań, najnowsze oprogramowanie umożliwia szybkie oszacowanie kosztów rekonstrukcji i przebudowy budynków, pomagając inwestorom w podejmowaniu świadomych decyzji. Dogłębne rejestrowanie danych technicznych dla nieruchomości oznacza znaczne zwiększenie wydajności procesów takich jak due diligence.

Współzałożyciel i dyrektor generalny PlanRadar, Sander van de Rijdt, podsumowuje:

„Podczas gdy taksonomia i przepisy dotyczące ESG są nadal opracowywane, firmy, które wdrażają skuteczne strategie monitorowania ESG, otwierają sobie drzwi do wyższego zwrotu z inwestycji w przyszłości. Kompleksowa dokumentacja aktywów nieruchomościowych, jako część technicznej analizy due diligence, wymaga dużo czasu. Rozwiązania cyfrowe znacznie usprawniają ten proces i pomagają zapewnić długoterminowy wzrost wartości aktywów, zadowolenie najemców i ogólny wzrost wartości firmy. Zapewniają one również odporną na manipulacje ścieżkę audytu, która wspiera dostosowanie do coraz bardziej rygorystycznych przepisów budowlanych, zapewniając interesariuszom większy spokój ducha”.

[1] https://www2.deloitte.com/hr/private-equity-fondovi-2-2023
[2] Inwestowanie środowiskowe, społeczne i w zakresie ładu korporacyjnego (ESG): Zrównoważona analiza teorii i praktyki zrównoważonego portfela